中央高校基本科研业务费专项资金(JBK130401)
- 作品数：6 被引量：30H指数：3
- 相关作者：代宏霞王擎林祥友李云亮更多>>
- 相关机构：西南财经大学成都理工大学更多>>
- 发文基金：中央高校基本科研业务费专项资金四川省教育厅人文社会科学重点研究基地项目更多>>
- 相关领域：经济管理理学更多>>
- 广义混合均衡问题(英文)被引量：1
- 2013年
- 本文引入了一类广义混合均衡问题,并借助辅助性原理建立了求解该均衡问题的迭代算法,同时讨论了在一定条件下迭代序列的收敛性.进而提出广义混合均衡问题的适定性概念,并证明了该均衡问题解的存在与唯一性.
- 代宏霞
- 关键词：收敛性适定性
- 非正规金融与中国经济增长效率--基于省级面板数据的实证研究被引量：19
- 2014年
- 本文基于1997—2012年间中国省级面板数据和小额贷款公司样本,在随机前沿模型下研究了非正规金融活跃程度对省际经济增长效率的影响。实证发现:样本期内,催生于中国经济增长与金融抑制并存环境下的非正规金融,对中国经济增长效率有显著的正面影响;以金融中介为代表的金融发展对经济增长效率有促进作用,但力度不大;金融市场直接融资对经济增长效率影响不显著;新型金融机构的出现有利于民间金融阳光化,并显著地促进中国经济增长效率。研究结果支持引导民间金融以规范化形式参与经济建设。
- 王擎田娇
- 关键词：非正规金融经济增长效率新型金融机构
- 一类非凸变分不等式组的新迭代算法(英文)
- 2014年
- 本文研究了一类非凸变分不等式组,利用投影技术,建立了一些求解这类非凸变分不等式组的新的迭代算法,并在仅要求算子的Lipschitz连续性,而不要求拟单调、单调、强制性的情况下证明了这些新的迭代算法的收敛性,证明方法也比相关文献简单.
- 代宏霞
- 基于Levy过程修正GJR-GARCH模型的权证定价——对中国大陆和香港权证的实证研究
- 针对权证的GARCH模型模拟定价技术,考虑了权证波动率的非对称特征和随机扰动项的非正态特征。首先给出了几种Levy分布下条件异方差模型的真实测度模型,接着通过测度转换进行随机扰动项和波动率的风险中性调整,最后通过蒙特卡洛...
- 吴恒煜马俊伟朱福敏林漳希
- 关键词：LEVY过程GJR-GARCH模型权证定价
- 文献传递
- 实施转融通制度提高了我国证券市场质量吗?——运用双重差分模型对沪深股市的实证分析被引量：4
- 2014年
- 以50种纳入转融通标的证券的股票构造处理组,以50种纳入融资融券标的证券但未纳入转融通标的证券的股票构造控制组,利用转融通制度实施前后各10个交易月份的数据,采用双重差分模型研究转融通制度的实施对证券市场流动性、波动性、有效性等市场质量的净影响,得到的可靠结论是:转融通制度在一定程度上提高了证券市场的流动性,显著抑制了证券市场的波动性,显著提高了证券市场的有效性,总体上改善了证券市场质量。监管者应进一步拓宽转融通标的证券的范围,增加转融通标的证券的数量,并对证券进入转融通标的证券之前和之后进行区别对待;交易者在确定交易策略时也应做出正确选择。
- 代宏霞林祥友
- 关键词：证券市场流动性证券市场有效性融资融券交易双重差分模型
- 转轨时期的政府干预、银行行为及其经营绩效——基于我国城市商业银行的分析被引量：6
- 2014年
- 在我国推进改革的转轨时期,资源配置以租金机制为主、价格机制为辅,地方政府对城市商业银行经营管理的干预是一种必然。本文构建了一个寻租理论框架来分析这一问题。理论分析表明,面对地方政府的干预,我国城市商业银行寻租动机较强,寻租行为和生产行为形成一种特殊的互补关系。同时,本文基于2006—2011年期间的城市商业银行样本数据进行了实证检验。检验结果表明,政府干预会导致城市商业银行形成较高的不良贷款率,一定范围内的政府干预虽然不会对银行的资产收益率产生显著影响,但干预程度较大时还是会对银行的资产收益率产生负面影响。本文的研究对我国改善地方政府与城市商业银行的关系,促进城市商业银行的良性发展不乏启示意义。
- 王擎潘李剑
- 关键词：经济转轨政府干预寻租经营绩效
- 基于Levy过程修正GJR-GARCH模型的权证定价——对中国大陆和香港权证的实证研究
- 针对权证的GARCH模型模拟定价技术,考虑了权证波动率的非对称特征和随机扰动项的非正态特征。首先给出了几种Levy分布下条件异方差模型的真实测度模型,接着通过测度转换进行随机扰动项和波动率的风险中性调整,最后通过蒙特卡洛...
- 吴恒煜马俊伟朱福敏林漳希
- 关键词：LEVY过程GJR-GARCH模型权证定价
