刘彦初
- 作品数：5 被引量：14H指数：2
- 供职机构：中山大学岭南学院金融系更多>>
- 发文基金：中央高校基本科研业务费专项资金国家自然科学基金更多>>
- 相关领域：经济管理更多>>
- 不完全市场中的分位点套期保值问题
- 分位点套期保值问题在资产定价理论及金融投资实务中都有深刻背景和广泛的应用．在完全金融市场情形，该问题已经有了比较完善的研究，最优解的存在性证明和具体刻画问题都已被很好得解决．在不完全市场情形，该问题的研究才刚刚开始，最优...
- 刘彦初
- 关键词：资产定价金融分位点套期保值
- 文献传递
- 股指期货套期保值率的小波分析方法被引量：5
- 2009年
- 本文运用极大交迭离散小波变换对新加坡新华富时A50股指期货合约原始数据进行逐尺度分解,在不同时间尺度下以半方差最小化为套期保值目标对最优套期保值率进行估计,并与最小小波方差套期保值率进行比较。实证结果表明随着时间刻度的增加,期现货收益率间的相关性及套期保值率均相应递增;以半方差作为套期保值目标可以使套期保值组合获得更好的超额收益性质,并且随着套期保值期限长度的增加,超额收益性质的相对表现更为优良。
- 王欣刘彦初方兆本
- 关键词：套期保值率股指期货
- Lévy过程下金融期权风险对冲参数的模拟仿真估计
- 2017年
- 金融期权风险对冲参数的精确估计是衍生品风险管理实践的重要环节,也是金融工程学术界研究的热点之一.模拟仿真方法由于规避了"维度灾难"问题,近年来成为金融工程的主流技术之一.提出了一种基于路径求导的新的模拟仿真方法,来高效地估计Lévy过程下的金融期权风险对冲参数.对于满足Lévy过程的资产价格模型,仅有特征函数是已知的,通过Fourier逆变换并且通过线性插值方法来构造其分布函数和密度函数,从而可以生成随机样本并得到风险对冲参数的模拟仿真估计.数值试验验证了该方法的实际效果,结果显示,与文献中现有的方法相比,提出的估计方法具有更高的计算效率.
- 刘刚崔振嵛刘彦初谢金贵
- 关键词：特征函数LÉVY过程
- 虚拟社区之BBS服务质量实证研究被引量：9
- 2007年
- 基于PZB理论建立了一个6维度的BBS服务质量测评模型,并对此模型进行了实证检验,之后依据该模型对我国BBS当前服务质量与顾客满意度进行了实际测评。结果表明互动性是对BBS用户满意度影响最大的服务质量因素,而移情性对顾客满意度并无影响;互动性的提升是提高我国当前BBS服务质量的首要任务。
- 张圣亮杨俊刘彦初
- 关键词：虚拟社区BBS服务质量满意度
